財務省は2026年9月2日、個人向け国債の最新条件（2026年9月募集分）を発表しました。変動10年は年1.95%、固定5年は年2.24%、固定3年は年1.96%で、前回8月募集分に続き、すべての金利タイプで上昇しています。
個人向け国債の基本と9月募集の金利
個人向け国債は、日本国政府が発行する個人投資家向けの債券です。国が元本と利子の支払いを責任もって行うため、安全性が高い商品とされています。額面1万円から1万円単位で購入でき、発行から1年経過後は途中換金も可能です（その場合、直前2回分の各利子（税引前）相当額×0.79685が差し引かれます）。
商品には「変動10年」「固定5年」「固定3年」の3タイプがあります。変動10年は半年ごとに適用利率が見直され、市場金利の動きに対応しやすいのが特徴です。固定5年と固定3年は、購入時に決まった利率が満期まで変わらず、安定した利子を受け取れる点がメリットです。実勢金利が低下した場合でも、いずれのタイプも年率0.05%の最低金利が保証されています。
2026年9月募集分の募集期間は9月3日（木）〜9月30日（水）、発行日は10月15日（木）です。設定された金利は以下の通りです。
- 変動10年（第198回債）：1.95%（税引後1.5538575%、初回適用利率）
- 固定5年（第186回債）：2.24%（税引後1.7849440%）
- 固定3年（第196回債）：1.96%（税引後1.5618260%）
前回8月募集分と比べると、変動10年は0.08%、固定5年は0.18%、固定3年は0.25%それぞれ高くなりました。変動10年と固定3年は、前回の1.8%台・1.7%台から1.9%台へ上昇しています。
100万円購入時の利子シミュレーション
3タイプのうちどれを選ぶか迷った場合、受け取れる利子の金額も比較対象になります。2026年9月募集分を100万円購入した場合の受取利子の合計は、以下の通りです（筆者計算）。
- 変動10年（第198回債）：100万円購入、発行日2026年10月15日、償還日2036年10月15日。ただし、変動10年は半年ごとに金利が変わるため将来の利子総額を正確に計算できず、ここでは発表金利1.95%が10年間続くと仮定したイメージです。
- 固定5年（第186回債）：100万円購入、発行日2026年10月15日、償還日2031年10月15日。
- 固定3年（第196回債）：100万円購入、発行日2026年10月15日、償還日2029年10月15日。
これらの金額は税引前の受取利子の合計です。実際に受け取る金額は「元本＋受取利子の合計額」になります。個人向け国債は半年ごとに利子が支払われ、その都度20.315%の税金（所得税＋復興特別所得税＋住民税）が差し引かれます。
金利上昇が続く中での選択
個人向け国債は募集月ごとに利率が変わるため、いつ購入するかで受け取れる利子も変わります。金利が上向いている足元では、安心感を重視しつつ利子を得たい人にとってよいタイミングとみられます。まずは少額から始めてみるのも一案です。
